Beyond Meat hat die ersten Ergebnisse seines laufenden Umtauschangebots für die 0 %-Wandelanleihen des Unternehmens mit Fälligkeit 2027 veröffentlicht. Das Angebot, das Teil einer Strategie zur Reduzierung der Schulden und Verlängerung der Laufzeit ist, ermöglicht es den Inhabern dieser bestehenden Anleihen, diese gegen neue 7,00 %-Wandelanleihen mit Fälligkeit 2030 sowie gegen Stammaktien des Unternehmens umzutauschen.
Vorzeitige Abwicklung gesichert
Zum 10. Oktober 2025 gab das Unternehmen bekannt, dass Inhaber von ausstehenden Wandelanleihen im Wert von 1,11 Milliarden US-Dollar, was etwa 96,92 % der Gesamtmenge entspricht, ihre Anleihen im Rahmen des Umtauschs eingereicht hatten. Damit ist die Mindestschwelle für die vorzeitige Abwicklung des Umtauschangebots erreicht, die am 15. Oktober 2025 stattfinden wird.
„Wir freuen uns, diese vorzeitige Abwicklung des Umtauschangebots für unsere bestehenden Wandelanleihen bekannt zu geben, die einen bedeutenden nächsten Schritt in Richtung unseres Ziels der Verringerung der Verschuldung und der Verlängerung der Laufzeit der Schulden von Beyond Meat darstellt“, sagt Ethan Brown, Präsident und CEO von Beyond Meat.
Neben dem Umtausch der Schuldverschreibungen beantragte Beyond Meat auch die Zustimmung der Anleihegläubiger zur Änderung der Bedingungen der bestehenden Darlehen. Diese Änderungen werden es dem Unternehmen erleichtern, seine Schulden in Zukunft zu verwalten, da einige der ursprünglich bestehenden finanziellen Beschränkungen aufgehoben werden. Da genügend Anleihegläubiger diesen Änderungen zugestimmt haben, treten die neuen Bedingungen am 15. Oktober 2025 in Kraft.
Verlockendes Angebot für frühe Unterstützer
Das Unternehmen hat sich außerdem bereit erklärt, bestimmten Anleihegläubigern, die das Umtauschangebot frühzeitig unterstützt haben, zusätzliche Vorteile zu gewähren. Diese wichtigen Unterstützer, die etwa 47 % der bestehenden Anleihen repräsentieren, erhalten im Rahmen des Deals zusätzliche neue Wandelanleihen.
Das Umtauschangebot und die Einholung der Zustimmung von Beyond Meat gelten bis zum Ablauf der Frist am 28. Oktober 2025 für diejenigen, die ihre Schuldverschreibungen noch nicht eingereicht haben. Nach Ablauf der Rücktrittsfrist am 10. Oktober können jedoch keine Rücktritte und Zustimmungen mehr zurückgezogen werden, außer unter bestimmten rechtlichen Umständen.
Dieses Umtauschprogramm ist Teil der laufenden Bemühungen von Beyond Meat, seine Finanzlage zu verbessern. Das Unternehmen war Anfang 2025 mit Gerüchten über eine mögliche Insolvenz konfrontiert, die es jedoch dementiert hat. Das Schuldenabbauprogramm zielt darauf ab, die Bilanz zu stärken, während das Unternehmen weiterhin auf dem Markt für pflanzliche Lebensmittel konkurriert.
Handelsbeschränkungen für neue Aktien
Die neuen Wandelanleihen und Aktien, die im Rahmen des Umtauschs angeboten werden, unterliegen bestimmten Beschränkungen. Für einen bestimmten Zeitraum können diejenigen, die an dem Umtausch teilnehmen, die erhaltenen Aktien nicht verkaufen oder handeln, außer in begrenztem Umfang. Diese Beschränkungen werden voraussichtlich am 16. Oktober 2025 aufgehoben.
Weitere Informationen: beyondmeat.com/en
